銀行存款利率自律上限調(diào)整 多家銀行下調(diào)兩年及三年期大額存單利率​​​​​​​

　　銀行存款利率自律上限確定方式調(diào)整

　　2021年6月21日，市場利率定價自律機制（以下簡稱“利率自律機制”）優(yōu)化了存款利率自律上限的確定方式，將原由存款基準利率一定倍數(shù)形成的存款利率自律上限，改為在存款基準利率基礎(chǔ)上加上一定基點確定。

　　此前，為有效維護存款市場利率定價秩序，在利率自律機制協(xié)調(diào)下，金融機構(gòu)經(jīng)過自主協(xié)商，形成了按存款基準利率倍數(shù)確定的存款利率自律約定上限。在此范圍之內(nèi)，各金融機構(gòu)可與存款人自主協(xié)商確定存款實際執(zhí)行利率。這樣既能確保銀行充分自主定價，又能有效維護市場競爭秩序，避免個別銀行非理性定價，廣大人民群眾的切身利益也得到了有效保障。

　　但是，按照存款基準利率倍數(shù)確定的利率上限，存在明顯杠桿效應(yīng)。由于長期存款基準利率較高，執(zhí)行利率也明顯偏高，扭曲了存款的期限結(jié)構(gòu)。特別是個別金融機構(gòu)利用長期存款利率較高的問題，通過多種不規(guī)范的所謂“創(chuàng)新”產(chǎn)品吸收長期存款。其他銀行為穩(wěn)定存款來源，被動抬高存款利率攬儲，推升整體負債成本，出現(xiàn)了存款市場由壞銀行定價的問題，不利于存款市場有序競爭。

　　為維護存款市場競爭秩序，避免無序競爭等問題，利率自律機制在充分征求并吸收了各核心成員意見后，經(jīng)利率自律機制工作會議審議通過，決定將存款利率自律上限的確定方式改為在存款基準利率基礎(chǔ)上加點確定。優(yōu)化存款利率自律上限確定方式是金融機構(gòu)的行業(yè)自律行為，也是金融機構(gòu)自主定價能力提高的體現(xiàn)。

　　招聯(lián)金融首席研究員董希淼表示，“基準利率×倍數(shù)”改為“基準利率+基點”，主要是將存款利率定價方式與貸款利率定價方式接軌，同時也使存款定價更加精細。另外，進一步明確存款利率上浮上限并通過引導(dǎo)中長期存款利率下降，有助于約束中小銀行和大型銀行分支機構(gòu)對存款的不理性競爭行為，克服負債業(yè)務(wù)“規(guī)模情結(jié)”和“速度沖動”，增強發(fā)展的穩(wěn)健性和可持續(xù)性，更好地防范金融風(fēng)險、維護金融穩(wěn)定。減少短期存款與中長期存款之間的“價差”，也有利于減少套利行為，使銀行存款期限結(jié)構(gòu)更加合理。

　　國家金融與發(fā)展實驗室副主任曾剛告訴中國網(wǎng)財經(jīng)記者，第一個方面，長期來看，優(yōu)化存款利率定價機制的進一步推動，為推動利率市場化改革創(chuàng)造條件；第二個方面，修正目前長短期存款利率不合理的情況，適度推動長端存款利率的下行，降低整個銀行業(yè)的資金成本，進而降低整個貸款的資金成本，尤其中長期貸款的資金成本，更好地服務(wù)支持實體經(jīng)濟。

　　融360大數(shù)據(jù)研究院分析師劉銀平表示，過去銀行存款利率報價實行“基準利率+上浮幅度”，會導(dǎo)致存款利率偏離市場利率，且長期存款利率浮動范圍偏大；存款利率報價方式調(diào)整為“基準利率+基點”，可以促進利率市場化，提升政策傳導(dǎo)效率，推動長期存款利率下行，進而傳導(dǎo)至實體經(jīng)濟，促進實體融資成本下降。